Сбербанк снизил ставки по кредитам в надежде на спрос

Сбербанк, крупнейший российский банк и один из главных кредиторов экономики, в первом квартале этого года зафиксировал сокращение корпоративного кредитного портфеля на 1,5%. Причинами тому среди прочего стали снижение деловой активности в стране и, как следствие, аппетитов к банковских ссудам, а также открытость рынка капитала и повышенный интерес инвесторов к евробондам российских эмитентов.

Но Сбербанк, с его портфелем корпоративных кредитов в 7 триллионов рублей, хотел бы удержать маржу в районе 6%. Стимулировать кредитование госбанк надеется снижением ставок, которое просит не считать демпингом. О мотивах и последствиях этого решения зампред Сбербанка Андрей Донских рассказал в интервью агентству "Прайм". Беседовала Анна Граник.

Вопрос: В каком объеме Сбербанк снизил ставки по кредитам?

Ответ: Сбербанк с сегодняшнего дня понизил базовые ставки по кредитам юридическим лицам по всем срокам. Снижение ставок произойдет в диапазоне от 0,4 до 1,4% годовых в зависимости от срока кредита при кредитовании в рублях; и от 0,15 до 0,6% при кредитовании в иностранной валюте.

Мы это обсуждали, когда в Москве проходил форум "Россия-2013", который проводил Sberbank CIB. Мы говорили о том, что совершенно очевидно смотрим на рынок как на рынок понижающегося тренда процентных ставок.

Тогда мы еще не готовы были объявлять о каких-то решениях, но тем не менее говорили, что рынок ставок будет стабилен либо будет понижаться, и обещали, что до середины мая озвучим решение. Мы считаем, что это очень позитивно скажется на рынке, потому что базовые параметры инфляции находятся в заданных интервалах, которые были обозначены правительством, и необходимо привести ставки в соответствии с ожиданиями по инфляции.

Вопрос: Это решение касается новых ссуд?

Ответ: Мы снижаем ставки по всем кредитам, которые будут выдаваться, начиная с 15 мая.

Вопрос: Вы предполагаете, что спрос существенно возрастет?

Ответ: Мы не ждем резкого всплеска корпоративного кредитования. Если вы заметили, первый квартал и в банковской системе в целом, и в Сбербанке в частности отличался снижением аппетита к кредитованию со стороны корпоративных клиентов. В результате по первому кварталу Сбербанк наблюдал уменьшение кредитного портфеля и незначительное снижение доли, так как общая система и корпоративный кредитный портфель примерно находились на одном и том же уровне.

В апреле у нас произошло увеличение кредитного портфеля, это связано с тем, что в марте Сбербанк первый раз в этом году понизил ставку примерно на 1%. Тем не менее, это снижение мы сочли недостаточным для того, чтобы сбалансировать спрос и предложение денежных ресурсов, и приняли решение с 15 мая снизить ставку еще раз.

Мы внимательно смотрим на рынок, мы рассчитываем на увеличение и активизацию спроса на кредитования со стороны корпоративных клиентов, особенно это касается клиентов из сегмента среднего и крупного бизнеса.
Пока мы смотрим на тренд процентных ставок как на понижающий.

Вопрос: Как сегодняшнее снижение скажется на марже?

Мы испытываем давление на маржу в течение всего 2012 и начала 2013 года. Мы видим и чувствуем тренд снижение маржи, но пока мы достаточно оптимистично смотрим на свой уровень и ожидаем, что будем находиться в районе запланированных показателей - около 6% в этом году.

Мы будем внимательно оценивать итоги первого полугодия ближе к августу, возможно, изменим прогноз, но пока сохраняем.

Вопрос: Видите ли вы положительную динамику в заявках на кредиты в апреле и мае?

Ответ: Да, видим рост количества заявок на кредитование практически по всем сегментам: по малому, среднему крупному и крупнейшему бизнесу. Пока она еще отстает от прошлогодней (2012 года), но мы можем констатировать, что интерес к кредитованию со стороны корпоративных заемщиков в апреле потихоньку начал расти.

Это случилось первый раз в этом году, так как весь первый квартал у нас была очень существенное снижение числа заявок по сравнению с прошлым годом - примерно на 30%. Чтобы понять как этот интерес трансформируется в объем выдачи, надо подождать примерно полтора месяца.

Вопрос: Можно ли назвать нынешнее снижение ставок демпингом?

Ответ: Мы считаем, что до этого у нас были некомфортные ставки с точки зрения заемщиков. Мы были немного выше рынка, и то решение, которые мы приняли сейчас, приводит ставки к рыночным по основным клиентским сегментам корпоративного бизнеса. Это не говорит о том, что с 15 мая Сбербанк начинает демпинг. Мы анализируем конкурсы корпораций по привлечению средств и видим, где мы конкурентны, а где - нет. И сегодняшнее решение возвращает нас в конкурентную зону.

Вопрос: Меняется ли ситуация со спросом в связи с активными заимствованиями корпораций на рынке капитала?

Ответ: Мы видим, что рынки капитала открыты с четвертого квартала прошлого года и по-прежнему активно функционируют. Эта открытость и большой интерес к облигациям российских эмитентов является одной из причин снижения спроса на кредитные продукты. Второй важной причиной является снижение темпов роста экономики.

МЭР и разные эксперты выступают все с более сдержанными прогнозами роста. Одним из индикаторов снижения темпов роста экономики служат объемы перевозок РЖД. Они тоже недавно пересмотрели свой прогноз, и вместо роста прогнозируют снижение грузоперевозок в 2013 году.

Мы видели падение кредитования в первом квартале - корпоративный портфель снизился на 1,5%. Это тоже началось с января, а еще в четвертом квартале мы видели сокращение объемов заявок. Четвертый картал 2012 года был на 20% хуже по количеству заявок, чем в 2011 году.

Таким образом, эти два фактора - избыточная ликвидность с рынка, которая приводит к повышенному интересу инвесторов к различным инструментам, а также общее снижение темпов роста экономики и объективное связанное с этим снижение инвестиционного спроса и спроса на кредитные ресурсы - привели к тому, что мы увидели сдержанную картину на корпоративном рынке.

Но мы рассчитываем, что меры правительства по стимулирования экономического роста и меры ЦБ по снижению базовых индикаторов, действия банков помогут изменить тренды и стимулировать рост спроса на кредитные ресурсы в корпоративном секторе.

Вопрос: Измените ли Вы прогноз после этого решения?

Ответ: Наш прогноз роста корпоративного портфеля в целом по рынку - 13-14%, мы постараемся его опередить и показать рост до 15%. Уменьшая ставки, мы рассчитываем стимулировать кредитование и выйти на заданные параметры роста. Это для нас амбициозный план, особенно учитывая масштабы нашего бизнеса. Корпоративный кредитный портфель Сбербанка составляет 7,2 триллиона рублей. Но мы считаем, что сможем войти в запланированный тренд.

Читать: Сбербанк не намерен снижать ставки по розничным кредитам в дополнение к промоакциям>>>

Читать: Сбербанк снизил ставки по новым корпоративным ссудам, ждет роста спроса>>